diversifiicar?
comentada em 01/05/2018 13:44

A  diversificação se faz em relação a quantidade de ativos que a pessoa tem.

Se a pessoa tem 10 ativos com o mesmo valor, 10% do patrimonio total por ativo.
Se a pessoa tem 50 ativos com o mesmo valor, 2% do patrimonio total por ativo.

O número de ações de refere a quantidade de empresas que o investidor possui. Tanto faz a quantidade de lotes.

Tem bastante material sobre diversificação no site. é só dar uma lida por aí.

@PZO na renda variável, ao contrário da renda fixa, não existem certezas, garantias ou retornos constantes. Desta forma, a variável a ser controlada é o risco. Para diminuir o risco global, nós sócios minoritários de empresas diversificamos os investimentos.

Diversificar é ter diferentes ativos, cada um com seu nicho, vantagem competitiva e atuação geográfica. Desta forma se uma Cia têxtil sua do Paraná quebrar, se você tiver outros ativos em outras indústrias e outras localidades, o impacto será reduzido.

A forma mais fácil de identificar a vantagem da diversificação é avaliando a assimetria da concentração de risco vs retorno.

Exemplo: você tem apenas um ativo com 1M do seu patrimônio. Se ele perder 50% do seu valor contábil, ou seja, valer 0,5M, quanto você precisa que ele valorize para que retorne ao valor inicial?

100%.

Percebe a assimetria? Uma perda de 50% do seu patrimônio total em apenas um ativo, faz com que seja necessário um retorno de 100% para retornar ao capital inicial.

Agora se você diversificar em estes 1M em 10 ativos como seria está relação? Vamos ser mais rigorosos. 1 empresa vale 100k (1M/10). Ao invés da empresa perder 50%, ela quebra, você perdeu tudo 100%. No seu patrimônio total esta perda será de -10%.
Quanto as suas outras 9 empresas vão precisar crescer para que retorne a 1M?

11,11%.

Percebe como a diversificação diminui a assimetria entre o risco e o retorno?

Pela aritmética simples o risco sempre terá maior impacto nos seus ativos que qualquer retorno equivalente. Mas a diversificação auxilia a diminuir a diferença entre estes impactos.

Esta é uma das 1001 maneiras de exemplificar o porquê a diversificação é tão importante. Procure no site que tem bastante conteúdo sobre este assunto.

Só a diversificação salva!

Esqueci de uma coisa. Você diversifica pelo capital, não pelo número de ações. É só seguir o seu plano no Bastter system