Revista - ETF Bonds
comentada em 30/05/2020 14:19

veja se area de ETFs te ajuda


Bastter.com - ETFs

Bastter.com - GruposInvestimentos no Exterior

Bom dia, Gostaria de saber @gustavo, se já tem previsão para podermos ter os ETFs (VOO, SPY,TLT, GOVT,VGLT, etc) n BS? Aproveito para parabenizá-lo pela mudança na área de investimentos no exterior, que está cada vez melhor.

A área de etfs ainda n tem os etfs de renda fixa do exterior

Vamos implementar em breve


Mas já teve discussão sobre, só procurar que acha

a ideia era comentar sobre etfs com essas características... eu procurei aqui e não achei...

sobre etf e bonds teve varias discussoes, mas muito sobre emerging e nada sobre sem cupom.

de qualquer forma, obrigado pela "dica"... vou tentar eu mesmo contribuir para caso alguem tenha a mesma dúvida
 
sobre minha pergunta eles chamam esses bonds de zero-coupon ou strip e os dois maiores de US. treasury sao o PIMCO 25+ Year Zero Coupon US Trs (ZROZ) e Vanguard Extended Duration Treasury ETF (EDV)

só que tem um lance tricky neles e nao sei como se enquadraria para nao residentes:

"The one major problem with zeros is that the annual accumulated return is actually considered to be income, and while you dont actually collect that interest until the bond reaches maturity, you still have to pay income tax on it. In other words, the gains on a zero are not treated as capital gains, instead they are considered to be interest."

Isso muda algo pra nos BR?

@wafiq

Zero cupons é um denominação geral, STRIP é um processo que envolve pegar comprar um titulo de cupom e vender para outro investidor em pagar cupons mas entregando esse resultado no vencimento como valor ajustado.

ETFs de renda fixa não levam os títulos ate o vencimento

Portanto o bonds que formam parte do ETFs são vendidos e outros são comprados

Parte do ganho desses etfs são distribuidos como dividendos e o resto investido em novos titulos.

Para brasileiro não muda nada, os valores distribuiodos pelos efts são dividendos

@wafiq, eu também já tentei pesquisar o que aconteceria se comprássemos um strip/zero coupon por exemplo, por 800 dólares e recebêssemos 1000 dólares depois de 3 anos. Pagaríamos só o ganho de capital? Ou a Receita de lá vai informar a Receita daqui que estamos devendo imposto sobre o "phantom interest"? Não encontrei essa informação. 

Quanto ao screener, o do etfdb foi o que achei melhor: The Web's Best ETF Screener | ETF Database . 

O que vale sempre para nós brasileiros é nossa receita

Todo ganho de renda fixa seja o juros ou receber o ajuste do valor aplicado é considerado ganho de capital.

Portanto tem pegar e pagar 15% sobre esse ganho. Lembrando que nao ha isenção para esse ativo.

ETFs de renda fixa ai você recebe dividendos e cai na regra do carne leao.

@rushmore e @Huoya

Estou tentando ter um valor em renda fixa americana sem prazo, no entanto, pela TD só aparecem Zero cupons para 01 ano.

Seria uma opção comprar "US. treasury sao o PIMCO 25+ Year Zero Coupon US Trs (ZROZ) e Vanguard Extended Duration Treasury ETF (EDV)"

Esses 02 ETF parecem ser Bonds sem cupons e valorizariam ao invés de pagar dividendo, Isso procede? Nesse caso, só pagaria imposto no dia que fosse vender mais de 35k no mês.

Obrigado pela ajuda.

@Marcus1

ETFs de renda fixa não é renda fixa. No mais apesar de ser compostos por bonds sem cupons, esses ETFs pagam dividendos sim. Além tem a taxa de adm.

Sugiro procurar outros títulos de renda fixa na td no mercado secundário 

@Marcus1  
#PAS > FAQ > ETFs, porque eles são MUITO ruins

@Marcus1 esses fundos pagam dividendos, pois têm que rebalancear o portfólio periodicamente, o que gera ganhos que precisam ser distribuídos: "Despite the lack of coupons from the underlying zeroes, the fund itself makes quarterly distributions with proceeds from bonds sold at rebalance." Lembrar que esses fundos longos de "strips" tem um "duration" muito alto- variações na taxa de juros dos títulos geram grandes variações no valor de face, e consequentemente, na cotação do ETF (figura). Acabam tendo volatilidade alta.