Percentuais no BS para ativos da mesma categoria
comentada em 22/05/2019 20:44

Sempre fiz assim. Se uma empresa entrar na carteira, vai ter o mesmo percentual que as demais. 

prefiro deixar algumas com um pouquinho mais de % a saber aquelas bem monotonas e resilientes que não dão emoção e são como ver a grana crescer

me sinto honrado de ter sido inspiração pra esse tópico hahaha

eu tinha várias % diferente. agora to com 3, querendo mudar pra 2 já. mas uma só eu ainda to muito sardinha pra isso hahaha

Estou usando a volatilidade já há um bom tempo e estou satisfeito com os resultados.

Já que a idéia do site é deixar tudo bem mecânico, pra tirar o emocional, poderiam dar uma olhada nisso também.


A bovespa divulga uma tabela com a volatilidade dos ativos. Um vez a cada 6 meses vai lá e baixa a tabela.

Depois é só alocar inversamente proporcional a volatilidade dos ativos.

isso poderia ser mecânico no BS. A pessoa escolhe os ativos que quer ter na carteira e o sistema "sugere" o percentual de forma proporcional aos ativos que a pessoa escolheu.

Só a título de exemplo:
Ambev e Engie tem as menores volatilidades atualmente; então eu aceito ter um percentual maior nestes ativos proporcionalmente a esta menor volatilidade.

Vale há uns dois anos atrás tinha uma das maiores volatilidades do mercado; se eu quisesse ser sócio, a volatilidade alta me "forçava" a colocar um percentual menor. A medida que Vale foi melhorando os fundamentos, a volatilidade também foi melhorando, me permitindo aumentar meu percentual nela.

Mas tudo de forma mecânica.

Se eu escolher ter 20 ativos na carteira, vou alocar proporcionalmente a volatilidade destes ativos; se escolher ter 30, idem.

Faço a mesma coisa. Talvez, muito la na frente, quando o patrimônio for maior, coloque um percentual diferente em algumas. é que com a diversificação que tenho hoje de 17 empresas, "zero vírgula alguma coisa" a mais ou a menos, realmente, não faz a menor diferença, ainda mais com o tamanho do meu patrimônio.

Hoje no almoço estava pensando sobre uns serviços que presto e refletindo sobre diversificação em clientes, e lembrei de quando trabalhava em um escritório contábil a long time ago in a galaxy far far away', que embora possuía uma boa carteira de clientes, tinham umas 5 pequenas empresas que eram de um pequeno grupo, mas que juntas representavam uns 12% do faturamento mensal do escritório.

Determinado dia, os sócios do grupo chegaram e anunciaram que estavam a contratar contabilidade interna, e que a partir do próximo mês quebrariam o contrato com o escritório. Meu ex-patrão perdeu a paz naquele momento, só não houve corte de pessoal porque já estava com serviço acima da demanda, mas foi aquela "chiadeira" durante meses, o que só melhorou com a entrada de outros clientes bons.

Se no campo profissional e de fonte de renda, devemos diversificar (embora isso não seja viável, nem muito fácil para todos os ramos), quem dirá na RV e demais investimentos. O lado positivo é que em relação aos ativos, a gente tem total controle de distribuir no BS os percentuais o máximo possível, para sermos menos vítimas dos fatos e da nossa própria burrice

Nas ações e stocks, coloco percentual igual. Nos FIIs deixo um percentual maior para os que tem boa diversificação interna e menor para os que tem pouca diversificação de imóveis / inquilinos....

Eu também já tinha pensado nisso há algum tempo e apenas meti um 100/QTDE EMPRESAS pra ajustar o percentual.

A volatilidade não é pra escolher a empresa.

é pra escolher a percentagem.

Pra tirar o emocional. Fica tudo mecânico.

@stock1000

Vc prefere deixar um percentual maior nas empresas menos voláteis, é isso?

O objetivo disso é para que a carteira, como um todo, fique menos volátil?

Ou vc acredita que as empresas menos voláteis são mais seguras?


No meu entendimento, se a empresa é boa, a volatilidade não é ruim, pelo contrário! Pode até ser boa para quem segue o Bastter System. 

A tendência é que o BS mande comprar nos momentos de queda.

Se vc abaixa os percentuais nas quedas, não vai comprar justamente nos melhores momentos para se comprar...

a far far long ago, eu mandei minha carteira de FII pra análise e @nod deu risada, dizendo se eu tinha problema com o percentual igual a 11,11% em todos FII  

Eu tenho 30 empresas na carteira. As 15 mais "chatas" da carteira, as mais sólidas e resultados consistentes, tem 75%; outras 10, que aí são as cíclicas, as que tem bons resultados, mas não são tão redondas quanta as topo de pirâminde, tem 20%; os 5% que sobra vão pra 5 empresas que foram as últimas a entrar na carteira, que são as mais novas na bolsa, que recém fecharam 5 anos de bons resultados, seja depois do IPO, ou depois de maus resultados. Por enquanto sigo assim, talvez mais adiante junte a categoria "A" e a "B" e deixe tudo igual, permanecendo diferente só na categoria "C", sei lá, deixa o tempo me dizer o que é melhor...

Nas stocks mantenho valores diferentes dependendo da empresa, seus valores e produtos. é não perco tempo nem sono com isso, o BS mandou ta mandado.
Mas sao só 2 níveis de percentual, senão vira bagunça.

Eu acho importante diversificar a carteira de ações em função do setor da empresa. Aí a proporção acaba ficando diferente para cada ação.

@ironside
Agora vocês podem dar a desculpa que usaram esse recurso de equilibrar percentagem.
Antes era só TOC mesmo[huhu]

Nossa! Faz tempo que percebi minha total incapacidade de dar pesos diferentes entre as ações e entre os FIIs de minha carteira. Decidi fazer o simples e colocar pesos iguais. Muito mais fácil e sobrou mais tempo pra fazer outras coisas. Acho que querer adivinhar que esta ação merece 3% enquanto aquela merece 4,35 é bem sardinha.

Esse negócio de colocar objetivos com pesos no BS não tende a aumentar a emoção e fazer as pessoas ficarem alterando com base em anual e trimestral? Ou seja, fazendo trade de peso e reduzindo a eficácia do BS em comprar mais aquilo que tá pra trás?

Não tem jeito mesmo!
O seromano sempre acha uma variável milagrosa para justificar a venda no fundo.
Volatilidade. Pqp!!

Também cheguei nessa conclusão de manter o mesmo percentual na carteira. A única coisa que ainda faço é esperar 3 anos para empresa "maturar" ( atingir o %  igual de todas as outras).  Subo um pouco por ano, dessa forma dou a chance da empresa mostra que eu não deveria ter entrado nela. Se ficar os 3 anos, fica para eternidade. 

Esses dias eu inventei de distribuir por pesos, de acordo com os setores/segmentos.

Não consegui dormir pensando nisso, abri o PC de madrugada e distribuí tudo igual de novo. 

#pas

Hehehe. 

Colocar peso igual para todas implica que você considera que todas as empresas da sua carteira tem o mesmo risco.